Сравнение DIFC и ADGM в ОАЭ: что выбрать?

Опубликовано:
26 марта, 2025
7576

Объединенные Арабские Эмираты стали одним из самых привлекательных мировых центров финансов, финтеха, инвестиций и профессиональных услуг. В основе этой привлекательности лежат две мощные свободные зоны: Международный финансовый центр Дубая (DIFC) и Глобальный рынок Абу-Даби (ADGM). Обе предлагают уникальные преимущества, международную репутацию и благоприятные условия для бизнеса.

Если вы компания, предприниматель, инвестор или финансовое учреждение, желающие обосноваться в ОАЭ, вы, вероятно, задавали себе вопрос: DIFC или ADGM — что выбрать?

В этой статье дается прямое сравнение по ключевым категориям — правовая система, подход к регулированию, процесс создания, налоговый режим, фокус бизнеса, инфраструктура и многое другое — чтобы помочь вам сделать осознанный выбор.

Предыстория: что такое DIFC и ADGM?

DIFC был основан в 2004 году в Дубае и в настоящее время входит в десятку крупнейших экономических центров мира. Здесь базируется более 5000 компаний, включая крупные банки, юридические фирмы, управляющие активами и технологические стартапы.

ADGM был запущен совсем недавно, в 2015 году, на острове Аль-Марья в Абу-Даби. Несмотря на то, что он новый, он быстро завоевал прочную репутацию, особенно в сфере финтеха, управления активами и частного капитала.

Оба являются независимыми юрисдикциями в пределах ОАЭ. У них есть собственные правовые рамки, суды, регулирующие органы и бизнес-реестры. Что важно, оба работают по английскому общему праву, что отличает их от остальной части ОАЭ, которая следует гражданской и шариатской правовой системе.

Правовая основа: суды общего права в Персидском заливе

DIFC:

  • Основан на английском общем праве.
  • Имеет собственные суды: суды DIFC, независимые от основной судебной системы Дубая.
  • Судебные разбирательства ведутся на английском языке.
  • Признаны на международном уровне для арбитража и разрешения споров.
  • Сильная поддержка исполнения судебных решений и контрактов.

ADGM:

  • Также напрямую следует английскому общему праву, а правовая система ADGM по сути является копией и вставкой законов Великобритании.
  • Суды ADGM работают на английском языке с современным цифровым судебным процессом.
  • ADGM уникальна тем, что является первой юрисдикцией за пределами Великобритании, которая напрямую приняла английское общее право не только как основу, но и как право применения.
  • Вердикт: обе юрисдикции являются юрисдикциями высшего уровня с юридической точки зрения. Если вы хотите максимально «британских» правовых обстоятельств, ADGM превосходит DIFC, применяя английское право более буквально.

Нормативная среда: DFSA против FSRA

В обеих зонах есть сильные, независимые экономические регуляторы.

DIFC:

  • Регулируется Управлением по финансовым услугам Дубая (DFSA).
  • DFSA пользуется уважением во всем мире и подписала меморандумы о взаимопонимании с десятками финансовых регуляторов.
  • Одобряется авторитетными финансовыми учреждениями.
  • Немного более структурирована и консервативна в лицензировании, особенно для финтеха.

ADGM:

  • Регулируется Управлением по регулированию финансовых услуг (FSRA).
  • Известен как сторонник инноваций, особенно в таких областях, как криптовалюта, цифровые активы и финтех-песочницы.
  • Предлагает прогрессивное лицензирование, включая поддержку фреймворка для виртуальных активов.
  • Более гибкий с моделями стартапов и новыми бизнес-моделями.
  • Вердикт: если вы работаете в традиционных финансах, частном банкинге или юридических услугах, DIFC часто предпочтительнее. Если вы создаете финтех-стартап, фирму венчурного капитала или платформу цифровых активов, ADGM более дружелюбен к инновациям.

Процесс лицензирования и настройки

И DIFC, и ADGM обеспечивают оптимизированный процесс создания цифровой фирмы, но есть некоторые ключевые различия.

DIFC:

  • Регистрация обычно занимает 7–10 рабочих дней.
  • Несколько категорий лицензий: розничная торговля, профессиональные услуги, холдинговые компании, регулируемые финансовые организации и т. д.
  • Более высокие требования к первоначальным фондам, особенно для регулируемых финансовых компаний.
  • Аренда офиса через организации, принадлежащие DIFC, часто обходится дороже.

ADGM:

  • Регистрация часто завершается за 3–5 рабочих дней.
  • Очень благоприятен для предприятий на ранних стадиях, с более низкими порогами капитала.
  • Предлагает гибкие варианты коворкинг-пространств, включая WeWork и HUB71.
  • Лицензионные и регистрационные сборы часто ниже, чем в DIFC.
  • Вердикт: ADGM, как правило, быстрее и дешевле для стартапов и МСП. DIFC может предложить больше престижа, но имеет свою цену.

Налоговые и корпоративные льготы

И DIFC, и ADGM предлагают сильные налоговые льготы, но с учетом недавних глобальных налоговых изменений (особенно в отношении корпоративного налога и меняющегося налогового ландшафта ОАЭ) вот что вам нужно знать.

DIFC и ADGM (общие льготы):

  • 0% подоходного налога с физических лиц.
  • 0% корпоративного налога для большинства организаций (хотя ОАЭ вводят 9% корпоративного налога на прибыль свыше 375 000 дирхамов ОАЭ).
  • Разрешено полное иностранное владение.
  • Нет валютных ограничений или ограничений на репатриацию капитала.
  • Доступ к обширным соглашениям ОАЭ об избежании двойного налогообложения.

Конкретные различия:

  • DIFC исторически больше обслуживал крупные международные компании с более сложными потребностями в налоговом структурировании.
  • ADGM лучше подходит для семейных офисов, стартапов и инвестиционных фондов, которым нужна простота и контроль затрат.
  • Вердикт: для большинства предприятий налоги не являются решающим фактором — обе зоны предлагают схожие преимущества. Однако для небольших предприятий ADGM может оказаться более выгодным с точки зрения налогообложения, если учесть общие затраты на установку и эксплуатацию.

Инфраструктура и экосистема

DIFC:

  • Расположен в самом центре Дубая, прямо рядом с Burj Khalifa и Sheikh Zayed Road.
  • Высококлассные офисные здания, международные штаб-квартиры, предложения для роскошного образа жизни.
  • Сообщество из более чем 30 000 профессионалов, более 500 экономических учреждений и десятков юридических фирм.
  • DIFC Fintech Hive — ведущий акселератор в регионе.

ADGM:

  • Расположен на острове Аль-Марьях, запланированном финансовом районе в Абу-Даби.
  • Менее многолюдно, более современный вид, сильный акцент на технологичном бизнесе.
  • Близко к ключевым учреждениям Абу-Даби и суверенным фондам благосостояния, таким как Mubadala и ADIA.
  • Растущая экосистема через HUB71, технологическую экосистему с финансированием, наставничеством и гибкими рабочими пространствами.
  • Вердикт: DIFC выигрывает за счет престижа, бренда и городского образа жизни. ADGM тихо строит мощную альтернативу, ориентированную на инновации, устойчивость и долгосрочные партнерства.

Фокус на секторе и сообщество

DIFC:

  • Оплот банков-приобретателей, управляющих активами, страховщиков, юридических фирм и традиционных финансов.
  • Пользуется популярностью у многонациональных учреждений и фирм профессиональных услуг.
  • Очень активен в управлении благосостоянием и частном банкинге.

ADGM:

  • Известен как магнит для финтех-стартапов, венчурных капиталистов, компаний цифровых активов и семейных офисов.
  • Лидер в регулировании виртуальных активов с прогрессивной позицией в отношении цифровых финансов.
  • Привлекает компании, создающие финансовые платформы следующего поколения.
  • Вердикт: DIFC — это масштаб и наследие. ADGM — это рост и инновации. Ваш выбор зависит от того, что вы создаете и кого хотите окружать.

Сравнение затрат

DIFC:

  • Лицензионные сборы: Обычно выше. Регулируемые лицензии могут быть дорогими.
  • Расходы на офис: недвижимость премиум-класса в центре Дубая = более высокие цены на аренду.
  • Минимальный капитал: зависит от вида деятельности, но регулируемым фирмам может потребоваться более 500 000 дирхамов ОАЭ.

ADGM:

  • Низкие лицензионные и регистрационные сборы.
  • Доступные варианты гибких рабочих мест.
  • Более выгодные для стартапов модели ценообразования для компаний на ранних стадиях.
  • Низкие минимальные требования к капиталу для многих типов лицензий.
  • Вердикт: по чистой стоимости ADGM более доступен, особенно для стартапов, МСП или фирм, начинающих свой выход на рынок ОАЭ.

Таланты, подбор персонала и образ жизни

DIFC:

  • Легкий доступ к огромному многоязычному кадровому резерву.
  • Сильные профессиональные связи, особенно в области права, финансов и консалтинга.
  • Расположен в Дубае: яркий образ жизни, удобства мирового класса, ощущение глобального города.

ADGM:

  • Доступ к талантам в Абу-Даби, который быстро развивается, но меньше по масштабам.
  • Ориентация на качество жизни, устойчивость и ориентированную на семью жизнь.
  • Более низкие расходы на жилье по сравнению с Дубаем, но менее динамичный.
  • Вердикт: Дубай (DIFC) идеально подходит для тех, кто преуспевает в энергии, масштабе и шуме. Абу-Даби (ADGM) подходит людям, ищущим стабильность, спокойствие и долгосрочное строительство базы.

Заключительные мысли

DIFC и ADGM не являются конкурентами — это взаимодополняющие экосистемы, строящие будущее финансов и предпринимательства на Ближнем Востоке. Что бы вы ни выбрали, вы получаете доступ к правовой защите мирового класса, сильному регулированию и непревзойденным возможностям в регионе с глобальными амбициями.

Самый умный ход? Знайте свои цели. Сопоставляйте их с обстоятельствами, которые лучше всего им способствуют. Если вы масштабируете инновации, ADGM может стать вашей стартовой площадкой. Если вы консолидируете присутствие и престиж, DIFC может стать вашей игрой.

Вас может заинтересовать

Инвестиционные возможности в Дубае 2025

Сцена представляет вам Дубай с огромной возвышающейся перед вами Бурдж-Халифа, её огни ярко сияют на фоне тёмной ночи. Я уже бывал там прежде, и город оказал на меня мощное позитивное влияние. В рамках Экономической повестки дня 2033 года (D33) Дубай стремится удвоить размер своей экономики к 2033 году, поскольку регион Ближнего Востока и Африки вырастет…

Читать далее 19.06.2025

Лицензия на азартные игры Канаваке

Небольшая часть игорных компаний на сегодняшний день обладает лицензией Канаваке, отчасти потому, что эта юрисдикция долгое время оставалась в тени более известных направлений, таких как Кюрасао или Мальта. Однако недавние шаги, предпринятые местной Комиссией, начали менять ситуацию: эксперты отрасли отмечают более четкие условия, снижение операционной нагрузки и растущий интерес со стороны цифровых платформ казино. “Эта…

Читать далее 17.06.2025

Лицензия на азартные игры на Мальте

Рынок онлайн-гейминга стремительно растет, и выбор подходящего разрешения может либо обеспечить успех вашего проекта, либо стать его фатальной ошибкой. Одни операторы отдают приоритет скорости и низким стартовым затратам, другие — долгосрочному доверию и охвату. Лицензия Мальты выделяется надёжной репутацией и полным доступом к рынкам. При этом уровень подачи заявок на Malta gaming license 2025 едва…

Читать далее 17.06.2025

Лицензирование в Сальвадоре: как традиционные финансы соседствуют с криптовалютами

Сальвадор всерьёз взялся за цифровые деньги и пытается создать удобную среду для компаний в этой сфере. Если вы планируете запускать платформу для хранения, перевода или работы с криптоактивами — без понимания местных правил вам точно не обойтись. Это не только поможет избежать проблем, но и откроет немало интересных возможностей. В этой статье мы рассмотрим основные…

Читать далее 17.06.2025

Особенности лицензирования для криптобизесов

Если ваш бизнес связан с криптой, то вам следует ознакомиться со сводом законов MiCA. Это нужно сделать, чтобы понять, как ваш бизнес может адаптироваться к новому закону до ключевых изменений, которые произойдут 30 декабря 2024 года, когда члены ЕС могут подавать соответствующие заявки. Информации о законе MiCA есть в свободном доступе. Правда, это может скорее…

Читать далее 17.06.2025

Лицензирование PSP в Аргентине: новая эра регулирования финтеха

Сегодня в Аргентине появились новые государственные и экономические органы, а значит, и новые социальные вызовы. Цифровые финансовые услуги в таких областях, как платежи, денежные переводы и онлайн-валюты, развиваются очень быстрыми темпами. Инфляция наконец-то закончилась, и потребители все больше заинтересованы в том, чтобы выйти за рамки концепции сбережений. Интерес к этим услугам уже растет. В этой…

Читать далее 11.06.2025

Финтех в Латинской Америке в 2025 году: что меняется и что нужно знать

Финтех в Латинской Америке давно ассоциируется с хаотичным ростом и слабым регулированием, словно это новая неизведанная территория. Однако в 2025 году, в таких странах как Мексика, Бразилия, Чили и Перу, правила игры становятся всё строже. Причина — бурный рост цифровых платежей и всплеск кибермошенничества. Соблюдение требований больше не рассматривается как формальность — это неотъемлемая часть…

Читать далее 06.06.2025

Гемблинг-лицензия в Кюрасао

Гемблинг-лицензия в Кюрасао неизменно остается приоритетным выбором для многих операторов. Она предлагает четкий путь к открытию бизнеса в сфере онлайн-игр. Это руководство содержит всю необходимую информацию. Общий обзор управления гемблингом в Кюрасао Управление по геймингу в Кюрасао осуществляет регулирование всей игорной деятельности на острове. Оно устанавливает правила безопасности и справедливости. Управление выдает единую главную лицензию…

Читать далее 06.06.2025

Лицензия на азартные игры в Анжуане

Несмотря на то, что игорная лицензия в Анжуане была не слишком популярна среди многих юрисдикций, в последнее время она привлекает к себе большое внимание. Это официальное разрешение для организаций, которое дает им возможность осуществлять деятельность в данной отрасли. Такое разрешение выдается местным органом власти. В этой статье представлена информация об игорной лицензии Анжуана 2025 и…

Читать далее 02.06.2025

10 лучших стран для получения лицензии форекс-брокера в 2025 году

Открытие форекс-брокера — это интересное, но сложное путешествие. Лицензия форекс-брокера — одна из вех в этом путешествии. Лицензия обеспечивает соблюдение правовых норм и поддерживает доверие клиентов и партнеров. В настоящее время рынок форекс процветает, принося более 7 триллионов долларов в день торгового оборота в 2025 году. Выбор юрисдикции для получения такой лицензии крайне важен. Идеально…

Читать далее 05.05.2025

Регистрация компаний в DIFC, ADGM в ОАЭ

В ОАЭ действуют два финансовых центра свободной зоны. Это свободная экономическая зона ADGM и Дубайский Международный Финансовый Центр DIFC.  Несмотря на некоторое сходство в предлагаемых услугах, есть несколько важных моментов, которые отличают их друг от друга. Настало время пройтись по их основным отличительным чертам и выяснить, кто из них будет оптимальным выбором для вашего предприятия….

Читать далее 09.04.2025

Международный коммерческий арбитраж в DIFC в ОАЭ

Дубай, один из эмиратов в Объединенных Арабских Эмиратах (ОАЭ), зарекомендовал себя как глобальный торговый и финансовый центр. Это свидетельствует о создании надежных механизмов арбитража в трансграничной торговле. Глобальный экономический центр Дубая (DIFC) и связанный с ним Арбитражный центр DIFC-LCIA (теперь преобразованный в Арбитражный суд DIFC) стали основой для такой деятельности по разрешению споров. Поскольку решение…

Читать далее 07.04.2025
Назад
Вперёд
Все новости